Пръстеновите магнити могат да се използват за указване на посоката, често в дейности като навигация и проучване. Един прост експеримент може да демонстрира принципа на пръстеновидния магнит, показващ посоката: Материали: пръстеновиден магнит, тънка връв, малка дървена дъска, железен пирон, карта. стъпки:
1. Завържете магнита на пръстена към връвта, за да може да бъде окачен.
2. Фиксирайте малката дървена дъска над пръстеновидния магнит, за да може да се върти.
3. Изберете две локации на картата и измерете азимуталния ъгъл между тях (ъгълът между двете точки).
4. Завъртете малката дървена дъска, така че пръстеновидният магнит да сочи към северния полюс на Земята.
5. Измерете ъгъла между пръстеновидния магнит и двете места на картата.
6. Насочете пръстеновидния магнит към Южния полюс на Земята и повторете стъпки 4-5.
7. Сравнете двете измервания. Ще откриете, че когато пръстеновидният магнит сочи към северния полюс на Земята, ъгълът е същият като ъгъла на азимута между двете местоположения на картата, докато когато сочи към южния полюс на Земята, ъгълът е противоположен. Този експеримент показва, че пръстенов магнит може да се използва за обозначаване на посоките на север и юг на Земята, тъй като магнитното поле на Земята кара магнита да сочи към магнитните полюси на Земята. В практически приложения пръстеновидните магнити често се използват заедно с компас за определяне на посоката и посоката.